سرمایه بازار سهام

سرمایه گذاری در بورس

تحلیل تخصصی بازار سرمایه بورس و استراتژی انتخاب سهام

مدیریت ترویج دستاوردهای پژوهش های علوم انسانی پژوهشگاه علوم انسانی و مطالعات فرهنگی برگزار می کند :

کارگاه: تحلیل تخصصی بازار سرمایه بورس و استراتژی انتخاب سهام

فارغ التحصیل دانشگاه اسکس انگلستان،

بنیانگذار Molavi Capital ،

شریک و مدیر Euroexim Capital اسپانیا،

دبیرکل انجمن اقتصاددانان،

عضو انجمن حسابداران خبره ایران.

بازار سهام پر از افرادیست که قیمت همه‌چیز را می‌دانند ولی ارزش هیچ‌چیز را نمی‌دانند فیلیپ فیشر

برایم مثل روز روشن است بسیاری که از روی تایید اجتماعی و فقط به سبب هیجان وارد بازار سرمایه می شوند در انتها خوشحال نخواهند بود و بلعکس افرادی که با تفکر وارد بازار شده اند می توانند از این بازار برای خود ثروت کسب نمایند .

تفاوت است میان در صف قرار گرفتن برای چیزی که نمی دانیم چیست با در صف قرار گرفتن برای کالا و خدماتی ارزشمند .

بازار سرمایه ایران آنقدر رو به رشد است که همه سهم ها در صف خریدند و تابلو بورس سبز سبز سبز !

آیا تمام کسانی که در این بازار سرمایه گذاری می کنند ارزش برگه سهم هایی را که پس انداز خود و خانواده خود را به آن گره زده اند دقیق می دانند؟

تحلیل بنیادی به درد کسانی خواهد خورد که خواهان درک عمیقتری از بازار سرمایه و خرید سهام هستند، برای انهایی که نه فقط در بازارهای صعودی، بله می خواهند در بازارهای رکودی و سقوط نیز سرمایه گذاری مطمئنی داشته باشند !

این دوره برای رویکرد میان مدت و بلند مدت سرمایه گذاری در بازار سرمایه طراحی شده است

برای تحلیل یک شرکت در کنار بررسی وضعیت صورتهای مالی آن شرکت، شنیده ها در خصوص برنامه های آتی و تغییرات مدیریتی شما نیازمند بررسی حوزه کلان صنعتی هستید که آن شرکت در آن در حال فعالیت است، این امر به شما چشم اندازی بلند خواهد داد و تصمیم گیری شما را قدرتمند تر خواهد کرد مثلا در گروه رایانه و صنایع وابسته که شرکتهای بزرگ حوزه تراکنش وجود دارند بررسی نسبت نقدینگی در کشور و تراکنشهای صورت رفته توسط این شرکتها میتواند چشم انداز این صنعت را به روشنی برایتان مشخص سازد

بررسی وضعیت صنعت در اقتصاد و تولید ناخالص داخلی جزو لاینفک تحلیل بنیادین در بازار سرمایه در تمام جهان است، آیا به این ابزار موثر مجهز هستید؟

بسیاری در سرمایه گذاری یک استراتژی باری به هر جهت دارند، یعنی می خواهند تا بازار می رود انها نیز بروند و بازده بگیرند، این رفتار همواره جواب نمی دهد ، این گونه افراد دنبال یک پرسش تکراریست: کی بازار خواهد ریخت؟

در دنیای سرمایه گذاری به صورت عام و بازار سرمایه به صورت خاص بدون داشتن یک استراتژی مشخص ، بدون تعیین یک بازده معقول ان هم در یک بازه زمانی مشخص امکان موفقیت بسیار کم خواهد بود. حواستان باشد دچار توهم بدن شناگر نشوید و خود را گرگ وال استریت نشمارید .

در وبینار آشنایی با بازار سرمایه و تحلیل بنیادی سهام در خصوص استراتژی های کم خطر و موفق صحبت خواهیم کرد. این دوره برای علاقمندانی طراحی و توسعه یافته است که می خواهند برای بار اول وارد این بازار شوند و یا سهامدار هستند ولی نیاز به تعمیق دانش خود دارند .

سرفصل ها و محتوای دوره آموزشی :

تا چه زمان بازار سرمایه رشد می کند؟ آیا بازار اصطلاحا چرخیده است؟

بهتر نیست سهام خود را نقد کنیم و به سایر بازارها ببریم؟

آیا عرضه های دولتی موجب پایین رفتن مجدد شاخص می شود؟

مبانی و ادبیات بورس

نحوه مدیریت سهام

شرکت در این دوره برای تمامی علاقمندان بازارسرمایه بورس و سهام آزاد است.

مدت زمان دوره : 2 ساعت ( 1 جلسه 2 ساعته ) 1 روز

زمان برگزاری: روز سه شنبه، ساعت 17 تا 19 تاریخ: 27 خردادماه 1399

هزینه ثبت نام: 3/000/000 ریال _ با تخفیف: 2/400/000 ریال _ دانشجویان پژوهشگاه: 2/000/000 ریال

با ارائه گواهینامه معتبر و مورد تأیید وزارت علوم، تحقیقات و فناوری دارای ارزش علمی و اداری و قابل ترجمه

دلار، طلا یا بورس؟! کدام بازار برای حفظ ارزش سرمایه گزینه بهتری است؟

حفظ ارزش سرمایه در شرایط تورمی اقتصاد امروز، به یکی از مهمترین دغدغه‌های عموم جامعه تبدیل شده است. از این رو هرگز نباید فرصت‌های مناسب سرمایه‌گذاری را از دست داد. بازارهای دلار، طلا یا بورس و اخیرا ارزهای دیجیتال را می‌توان از ابزارهای سرمایه‌گذاری قشر زیادی از جامعه دانست.

از میان این گزینه‌های مختلف، کدام روش سرمایه‌گذاری مناسب‌تر است؟ برای انتخاب روش مناسب، ابتدا باید با مزایا و معایب هر یک از روش‌های سرمایه‌گذاری آشنا شد. در این مقاله، تلاش بر این است مزایا و معایب سه نمونه از رایج‌ترین روش‌های سرمایه‌گذاری مطالبی ارائه شود.

سرمایه‌گذاری در طلا

سرمایه گذاری در طلا از طریق شیوه‌های مختلفی مانند خرید طلای زینتی، سکه و صندوق‌های کالایی مبتنی بر طلا انجام می‌شود که در چند سال اخیر، به دلیل سطح نقدشوندگی مطلوب و ریسک کمتر بسیار محبوب شده و مورد توجه تعداد بیشتری از افراد قرار گرفته است.

اگر بخواهیم توضیح ساده ای از مفهوم نقدشوندگی ارائه کنیم، می توان گفت نقدشوندگی یعنی چقدر زمان طول می‌کشد تا دارایی به پول نقد تبدیل شود. به عنوان مثال، برای فروش طلا، کافی است فرد به طلا فروشی رود و سکه یا طلای خود را با قیمت روز به فروش برساند. اگرچه استفاده رایج از طلا به صورت زینتی است اما اکثر خانواده‌ها به طلا و سکه از دیدگاه یک روش سرمایه‌گذاری می‌نگرند.

مزایای سرمایه‌گذاری در طلا

طلا و سکه از قدیم برای سرمایه گذاری بسیار پر طرفدار و ارزشمند بوده است، هرچند ممکن است به دلیل کاهش یا افزایش تقاضا، نرخ تبدیل طلا به وجه نقد نوسان زیادی داشته باشد اما، تجربه نشان می‌دهد که احتمال سقوط قابل توجه قیمت طلا بسیار کم است.

علاوه بر طلا، فلزات ارزشمند دیگری مانند نقره، پلاتین و پالادیوم نیز وجود دارند که ممکن است سود بیشتری را برای سرمایه‌گذاران داشته باشند.

به طور کلی، برخی از مزایای سرمایه‌گذاری در طلا عبارتند از:

• نقدشوندگی آسان طلا و سکه
• بازدهی خوب بازار طلا در بلند مدت
• حفظ ارزش پول در مقابل تورم
• سرمایه‌گذاری مطمئن و امن
• تاثیرپذیری سریع طلا از شوک‌های اقتصادی

معایب سرمایه‌گذاری در طلا

برای سرمایه‌گذاری در هر بازاری باید دانش کافی و تخصص آن را داشت که با آگاهی کامل، از فرصت‌های سرمایه‌گذاری آن بازار استفاده کرد. بازار طلا نیز از این قانون جدا نیست و چه بسا افرادی که به دلیل نداشتن اطلاعات کافی، ضررهای هنگفتی را تجربه کرده‌اند.

قیمت طلا از عوامل مختلفی تاثیر می‌پذیرد که برخی از آنها شامل قیمت طلای جهانی، قیمت ارز و ریسک‌های مختلف اقتصادی و سیاسی است.

• طلاهای دارای جواهر و سنگ، هنگام خرید و فروش از سود سرمایه‌گذار می‌کاهد. بنابراین، ترجیحا طلاهایی را باید انتخاب کرد که در آنها هیچ نوع سنگی استفاده نشده باشد. در واقع، سرمایه‌گذار هنگام خرید بهای جواهر و سنگ را می‌پردازد ولی هنگام فروش، پولی دریافت نمی‌کند. معمولا محاسبات و فرمول‌های پیچیده‌ای در این خصوص وجود دارد که اغلب به نفع سرمایه‌گذار نیست.
• افت سود هنگام فروش طلا انکارناپذیر است که یکی از دلایل آن، دست دوم شدن آنهاست. با توجه به اینکه نگاه سرمایه‌گذار به طلا، سرمایه است، انتخاب طلای دست دوم می‌تواند گزینه‌ی مناسب‌تری باشد. در این صورت هم طلای بیشتری می‌توان خرید، هم هنگام فروش، ضرر زیادی متحمل نخواهید شد.
• هر چقدر اجرت ساخت طلا زیادتر سرمایه بازار سهام باشد، در هنگام فروش با قیمت کمتری فروخته خواهد شد. بنابراین، در هنگام خرید طلای زینتی باید به اجرت ساخت آن توجه کرد.

سرمایه‌گذاری روی دلار

به طور کلی، روند تاریخی بازارها نشان می‌دهد باوجود اینکه در مقاطعی نرخ ارز جهش داشته و التهاب و ریسک‌های سیاسی وجود داشته و تهدیدهای خارجی و حتی تهدید نظامی بر سر کشور سایه افکنده، باز هم بازار سهام در میان‌مدت و بلندمدت بازدهی بهتری برای سرمایه‌گذاران ایجاد کرده است. دلیل این امر تاثیر نرخ ارز در رشد درآمدهای عملیاتی و سودآوری شرکت‌های بورسی است. زیرا بسیاری از شرکت‌های بزرگ بورسی صادرات محور هستند و کالاهای آنها بر مبنای قیمت‌های جهانی نرخ‌گذاری می‌شوند.

عوامل تاثیرگذار در رشد یا سقوط دلار

مثبت بودن تراز تجاری یا به عبارت دیگر بیشتر بودن صادرات از واردات، می‌تواند عرضه را در بازار ارز تقویت کند و عکس آن اگر واردات بیشتر باشد، ممکن است تقاضای قوی‌تری در بازار ایجاد شود. به طور کلی، عرضه و تقاضا در بازار ارز از اهمیت بالایی برخوردار است و تراز تجاری و تراز پرداخت‌ها نقش تعیین‌کننده‌ای ایفا می‌کنند.

تقاضای خروج سرمایه در مقاطعی که چشم‌انداز اقتصادی و سیاسی کشور تیره باشد، تقاضای بیشتر در بازار ارز پمپاژ می‌کند. رشد پایه پولی و حجم نقدینگی هم می‌تواند در میان مدت و بلندمدت موجب تضعیف ریال و رشد ارزهای خارجی شود. به همین دلیل در صورتی که کسری بودجه دولت از محل استقراض از سیستم بانکی تامین شود، می‌تواند در میان مدت و بلندمدت بر نرخ ارز موثر باشد. هر چند دولت می‌تواند از طریق انتشار اوراق با استقراض از خانوارها و بخش خصوصی مانع این امر شود.

از سوی دیگر، هر چه ذخایر ارزی بانک مرکزی قوی‌تر باشد، قدرت مانور آن در بازارسازی بیشتر است و بهتر می‌تواند تعیین‌کننده نرخ باشد. گاهی در کوتاه مدت ممکن است سرمایه‌گذاری در ارزهای خارجی جذاب باشد ولی روند تاریخی بازارها نشان می‌دهد که در بلندمدت معمولا دارایی‌های مولد، بازدهی بهتری در بلندمدت ایجاد کرده‌اند. با نگاهی به بازدهی صندوق‌های بزرگ بازار سهام این ادعا روشن‌تر می‌شود.

مزایای سرمایه گذاری در دلار

• استاندارد دلار بسیار شبیه استاندارد طلا است. اکثر قراردادهای جهانی به ویژه قراردهای نفتی، مطابق با نرخ ارز هستند. همچنین برخی از اقتصادهای جهانی برتر مانند سنگاپور، مالزی، هنگ کنگ و چین، نرخ ارز خود را بر اساس دلار تنظیم می‌کنند.
• اگر قیمت ارز در یک بازه زمانی پیوسته و بلندمدت، روند صعودی داشته باشد، لزوما شرایط بحرانی ایجاد نمی‌کند. البته ممکن است بر بازارهای دیگر اثر بگذارد. دلیل بحران زا نبودن آن، امکان هماهنگ شدن فضای اقتصاد کشور با آهنگ تغییرات است.
• برخی اوقات، سرمایه‌گذاری در ارزهای خارجی ممکن است در بازه زمانی کوتاهی جذاب و مناسب باشد اما، اغلب دارایی های مولد در بازه زمانی طولانی مدت، از بازدهی بهتری برخوردار بوده‌اند. لذا می‌توان به بازدهی صندوق‌های بزرگ بازار سهام نیز نگاهی انداخت.

معایب سرمایه‌گذاری در دلار

• تقاضای دلار در ایام و فصول مختلف سال متفاوت بوده و عواملی مانند مناسبت‌های فصلی و مسافرت‌های سیاحتی و زیارتی بر تقاضای دلار اثر می‌گذارند.
• همواره میزان رشد دلار و سودآوری آن از دغدغه‌های بزرگ اکثریت افراد بوده و سرمایه‌گذاران باید حتما رشد سالانه و روند قیمتی دلار را بررسی و به سیر نزولی یا صعودی آن توجه کنند.
• یکی از مهمترین نکاتی که باید توجه کرد این است که آیا دلاری که برای سرمایه‌گذاری خرید می‌شود در شرایط مختلف بازار، قابلیت نقدشوندگی دارد یا سرمایه بازار سهام خیر؟ پس نقدشوندگی در بازار صرافی‌ها بسیار حائز اهمیت است.
• در برخی اوقات، برای افزایش نرخ دلار، دلیلی وجود نداشته اما معمولا ورود دلالان به بازار ارز موجب می‌شود نرخ دلار به صورت غیر متوازنی یک دفعه افزایش یابد.
• تاثیرپذیری از سیاست خارجی و ریسک‌های مربوط به آن را می‌توان از مهمترین معایب این سرمایه‌گذاری دانست.

سرمایه‌گذاری در بورس

یکی از راه‌های سرمایه‌گذاری که جزو سودآورترین روش‌ها نیز قلمداد می‌شود، خرید و فروش سهام است. بازار سهام که با نام بازار بورس نیز شناخته می‌شود، یکی از حساس‌ترین حوزه‌های اقتصاد است. به عبارت دیگر، بازار سهام نقطه تقاطع خریداران و فروشنده‌های سهام است.

در بازار سهام، سرمایه‌گذاران با ارائه یک سرمایه بازار سهام قیمت خاص، پیشنهاد خود را ارائه می‌کنند و فروشندگان نیز به دنبال قیمت مشخصی هستند. وقتی این دو قیمت‌ها با هم تطبیق یابند، معامله انجام می‌شود.

سرمایه‌گذاری در سهام علاوه بر تغییرات قیمت سهام، می‌تواند در بخش تقسیم سود که سالیانه انجام می‌شود نیز سوددهی داشته باشد. بررسی عملکرد سال‌های گذشته‌ی شرکت‌ها مشخص می‌کند که سود کسب‌شده برای هر سهم در چه محدوده‌ای است.

مزایای سرمایه‌گذاری در بورس

• میزان سرمایه شما برای ورود به بورس مهم نیست! معمولا اغلب افراد برای شروع سرمایه گذاری، نگران مبلغ دارایی و میزان سرمایه اولیه خود هستند.
• پس‌اندازهای کوچک به گردش در می‌آیند! با ورود به بازار بورس، امکان سرمایه گذاری با رقم های کم نیز وجود دارد. مبالغ کمی مانند یک میلیون که نمی‌توان با آن کسب و کار راه‌اندازی کرد، به راحتی در بورس قابل سرمایه‌گذاری هستند.
• نگران نقد شدن سرمایه خود نخواهید بود! هر زمان که مایل باشید، می‌توانید سهام خود را بفروشید و دو روز بعد آن را برداشت کنید. بنابراین، نسبت به ابزارهای دیگر، نقدشوندگی سرمایه شما بالاتر خواهد بود.
• تنوع درآمدی خواهید داشت! هنگامی که سهام شرکتی را می‌خرید، در واقع، سهامدار آن شرکت می‌شوید و در سودآوری شرکت سهیم خواهید شد.
• از شفافیت سرمایه‌گذاری خود در بازار مطمئن خواهید بود! تمامی شرکت‌هایی که عضو بورس هستند، بر اساس قانون وظیفه دارند اطلاعات مجاز خود را طی دوره‌های زمانی در اختیار فروشندگان و خریداران قرار دهند.
• از هر نقطه دنیا، می‌توانید در بورس سرمایه‌گذاری کنید! کافیست با یک کامپیوتر به اینترنت متصل شوید و معاملات دلخواه‌ خود را از طریق پلتفرم‌های معاملاتی متنوع که برای موبایل‌ها، تبلت‌ها و کامپیوترها ساخته شده‌اند، انجام دهید.
• سرمایه خود را در مقابل تورم، حفظ خواهید کرد! ارزش پول در طول زمان خود به خود کاهش می‌یابد و با توجه به تورم موجود در جامعه، در صورتی که پس‌اندازهای خود را در جای مناسبی سرمایه‌گذاری نکنید، ارزش آن کاسته خواهد شد.

معایب سرمایه گذاری در بورس

• سرمایه‌گذاری در بورس، چنانچه بدون برنامه و از روی عدم آگاهی انجام شود، ممکن است ضررهای هنگفتی را به شما تحمیل کند.
• خرید سهام شرکت‌هایی که برای اولین بار وارد بورس می‌شوند (عرضه اولیه)، معمولا با سود خوبی همراه است ولی مقدار سهامی که می‌توانید خریداری نمایید محدود است.
• رشد یا سقوط بورس، گاهی نسبت به یک عامل محرک، در مقایسه با سایر روش‌ها، واکنش‌های معکوس دارد. به این معنی که ممکن است یک عامل خارجی؛ اثر مثبت روی قیمت طلا داشته باشد ولی روی بورس اثر منفی بگذارد.
• امکان خرید و فروش سهام در هر روز هفته و هر ساعت روز ممکن نیست و دسترسی به دارایی شما ممکن است تا باز شدن بازارها و پیدا شدن مشتری مناسب چند روز طول بکشد.

سخن پایانی

همانگونه که گفته شد، ابزارها و گزینه‌های متنوعی برای سرمایه‌گذاری وجود دارد که دلار، طلا یا بورس از مشهورترین آنهاست. نکته‌ای که نباید فراموش شود این است که سرمایه‌گذاری به مهارت، دانش و اطلاعات کافی نیاز دارد و کاملا یک حرفه‌ تخصصی است.

سامانه مدیریت ثروت مانو، شرایطی را فراهم کرده است که افراد با هر سطح از دانش مالی و بدون نیاز به صرف زمان بابت تحلیل اخبار و مولفه‌های اقتصادی، متناسب با درجه ریسک‌پذیری خود، بهترین گزینه‌های سرمایه‌گذاری را به صورت غیرمستقیم انتخاب کنند.

سرمایه گذاری در بورس اوراق بهادار و بازار سهام

سرمایه گذاری در بورس سرمایه بازار سهام یه سرمایه گذاری جذاب و البته پر ریسک هست .

سرمایه گذاری در بورس نیاز به کسب اطلاعات داره. مثل همه ی انواع سرمایدگذاری ها ! احتیاج به کسب اطلاعات و تجربه داره. در بازار بورس باید دقیق ببینی . به درستی تجزیه و تحلیل کنی . و در موقع مناسب وارد عمل بشی. اگه آگاهانه و باهوشانه به بورس نگاه کنی، می تونی کسب و کار موفقی رو راه اندازی کنی.

سرمایه گذاری در بورس

سرمایه گذاری در بورس بسیار پولسازه، البته به شرط این که درست و سنجیده وارد شی. اول اطلاعات کسب کن. با افراد خبره مشورت کن . از تجربیات اونها استفاده کن. اگه حساب شده کار کنی . سرمایه گذاری در بورس اوراق بهادار و بازار سهام می تونه زندگی و درآمدت رو متحول کنه. من سعی می کنم در اینجا اطلاعات اولیه ی این کار رو بهت بدم. بعد در مقالات بعدی به طور دقیق تر وارد موضوعات تخصصی بشیم.

سرمایه گذاری در بورس اوراق بهادار و بازار سهام

بازار بورس برخلاف ظاهر ساده ای که داره دنیای خیلی سخت و پیچیده ای هست. فردی که وارد این بازار میشه اطلاعات زیادی رو به روی خودش میبینه. که از بین همه اینها باید داده های مفید را استخراج کند. بعد استفاده کند. اگر اول کار باشیم ، مسیری که در رو به روی ما قرار داره مبهم و پیچیده هست . نمیدونیم از کجا باید شروع کنیم .

اما اگر خوب آموزش ببینیم همیشه راه های سخت هموار میشن. پس شرکت در دوره های آموزشی می تونه خیلی مفید باشه. اولین سوال هایی که به ذهن یک فرد تازه کار در بازار بورس می رسه این ها هستند:
باید از کجا شروع کنم؟ به چه چیزهایی نیاز دارم؟ چه طور پیش برم؟

ذهنیت درست درباره سرمایه گذاری در بورس

باید ذهنیت خودمون رو نسبت به بازاربورس واقعی کنیم.

قبل از شروع هر کاری باید یک ذهنیت درست از فعالیت در بورس داشته باشیم. خیلی از افرادی بدون داشتن آگاهی و ذهنیت درست وارد بازار بورس میشن. فکر می‌کنند که یک شبه میتونن پولدار بشن . یا سود خیلی زیادی کسب کنن . اما این موضوع همیشه اتفاق نمی‌افتد و ممکن شکست سختی برای آنها پیش بیاد که اشتباه های ناخواسته و تصمیم گیری های احساسی اتفاق بیفتد.

قبول کنیم که سرمایه‌گذاری در بورس یک فرآیند هست که گاهی خیلی زمان میبره و با توجه به شرایط می‌تونه زودبازده هم باشه.

اولین قدم برای ورود به دنیای بورس . تعیین کارگزار

افتتاح یک حساب در یک کارگزاری اولین قدم محسوب میشه . طبق قوانین موجود هر فرد حقیقی یا حقوقی برای خرید و فروش سهام در بورس به کارگزار نیاز داره .

یک کارگزار واسط بین ما و بازار بورس و سایر سهامداران است . هیچ فردی نمیتونه مستقیم سهام خودش رو به شخص دیگری واگذار کنه. یا از این شخص سهام بخره . پس همه خرید و فروش ها از طریق کارگزار انجام میشه . ما باید برای شروع فعالیت خودمون در بورس یک حساب نزد یک شرکت کارگزاری داشته باشیم . کارگزار همه اقدامات لازم مثل دریافت کد معاملاتی و افتتاح حساب را برای ما انجام می دهد. بعد از اون ما آماده خرید و فروش سهام هستیم.

دومین قدم برای سرمایه گذاری در بورس . دریافت کد بورسی:

برای خرید و فروش بورس نیاز به کد بورسی داریم. وقتی نزد یه کارگزار ، اقدام به باز کردن حساب می کنیم ، باید در سامانه سجام احراز هویت شویم. در این سامانه حساب بانکی معرفی کرده و پس از تایید کد ده رقمی دریافت میشه . با دریافت این کد و فرم های پر شده در کارگزاری باید به یکی از دفاتر دولت الکترونیک مراجعه کرده و کد بورسی را دریافت کنیم. با این کار تازه به عنوان کسی که اهلیت مشخص دارد می توان وارد بازار بورس شد.

کسب اطلاعات پایه برای حضور در بورس :

حالا که شرایط اولیه حضور در بورس رو داریم ، باید اصولی ترین کار و انجام داد. باید اطلاعات داشته باشیم . با قوانین و مقررات بورس آشنا باشیم . از اصطلاحات و مفاهیم اولیه بورس آگاهی داشته باشیم. برای این کار حتما مقاله ی مفاهیم اولیه بورس رو بخونید. .

تحلیل های مختلف در سرمایه گذاری در بورس

حالا که حساب در کارگزاری افتتاح شد ما آماده خرید و فروش سهام هستیم اما این نقطه شروع است، در بورس ما با پول خودمون معامله می کنیم . در نتیجه هر سود و زیانی به طور مستقیم سرمایه ما را تحت تاثیر خودش قرار می‌دهد. پس در اولین قدم باید بدونیم سهام کدام شرکت سرمایه بازار سهام ها رو در کدام قیمت‌ها خرید و فروش کنیم .

اگر بخواهیم در هر بازاری فعالیت کنیم باید با اصول و روشهای کسب سود در اون بازار آشنا بشیم . به طور خلاصه فعالیت در بورس یعنی انتخاب سهام مناسب در قیمت مناسب . فروش اون در قیمت‌های بالاتر و در نتیجه کسب سود زیاد هست .

هر فرد تازه کار برای انتخاب سهام مناسب دچار مشکل میشه . برای اینکه در بورس موفقیت کسب کنیم ، باید بتونیم وضعیت کلی اقتصاد ،صنایع و شرکت‌های مختلف رو با روش های تحلیلی بررسی کنیم .

همینطور باید با ابزارهای مختلف تحلیل آشنا باشیم . روندهای رشد و افت قیمت‌ها را تشخیص بدیم تا بتونیم به موقع سهام را پیدا کنیم . به موقع اون رو بفروشیم این کار فقط و فقط از طریق آموزش کاربردی بدست میاد یا به صورت تجربی که معمولاً روش تجربی پایه علمی و دقیق و درستی نداره چون باید وقت و هزینه زیادی را برای این یادگیری صرف کنیم.

قدم نهایی کسب تجربه و استفاده از تجربه افراد ماهر

ما باید هم آموزش درست ببینیم و هم یادگیری درستی داشته باشیم چون هر دو شرط لازم برای فعالیت صحیح و اصولی در بازار بورس هستند .آموزش به تنهایی نمیتونه ما رو به یک سرمایه گذار موفق تبدیل کنه !

بلکه ما باید از تجربه افراد حرفه ای و با تجربه در بازار بورس هم استفاده کنیم. وقتی وارد بازار بورس میشیم تجربه زیادی نداریم و در حین فعالیت با شرایط ،مشکلات و چالش‌های مختلفی روبرو میشیم که برای ما جدید و غیر منتظره هستن برای اینکه بخواهیم در بورس حرفه‌ای بشیم باید از تجربه افراد حرفه‌ای و قدیمی بازار استفاده کنیم و به مرور زمان تجربه خودمون رو افزایش بدیم.

آیا فعالیت در بورس سخته یا آسون؟

ممکنه با یک دید نسبی در جواب این سوال بگیم که فعالیت بسیار ساده ای هست اما هر فرد تازه کار در این بازار بعد از مدتی سردرگم میشه و نمیدونه که باید چه کاری انجام بده .موفقیت در بازار بورس یک فرایند ی که در عرض یک شب یا مدت زمان کوتاه اتفاق نمی افتد، در مرحله اول باید برای آموزش خودمون تلاش کنیم و اطلاعات و مهارت های لازم و مهم برای فعالیت در این بازار را بدست بیاریم بعد از آن باید به دنبال کسب تجربه در این بازار باشیم و از افراد باتجربه استفاده کنیم.

مزیت های سرمایه گذاری در بورس

برای سرمایه گذاری در سهام احتیاج به سرمایه خیلی زیادی نداریم حداقل سرمایه مورد نیاز برای خرید در سیستم های معاملات آنلاین گفته شده ۱۰۲ هزار تومان هست. اما برای این که فعالیت و زمانی که مصرف می‌کنیم ارزش داشته باشه بهتره حداقل ۵ میلیون تومان سرمایه داشته باشیم.

سرمایه ای که استفاده می‌کنیم قابل نقد شدن هست . چون سرمایه‌گذاری در بورس فقط خرید برگه سهام هست و اگر سهم درستی را انتخاب کرده باشیم نقد شوندگی بالایی رو خواهیم داشت . پس می تونیم سریع سهام خودمون را بفروشیم . کارگزار سه روز بعد مبلغ حاصل از فروش سهام را به حساب بانکی ما واریز می‌کنه.

خرید و فروش سهام در همه جا و در هر زمان قابل انجام دادن هست. فقط کافی است که یک گوشی یا کامپیوتر متصل به اینترنت داشته باشیم که از طریق آنها پلتفرم های معاملاتی رو ببینیم . فردی که در بازار مشغول به فعالیت برای خرید و فروش هست در هر نقطه و در هر لحظه آزادی کامل داره.
همچنین میتونه سرمایه زیادی رو ایجاد کند به شرط اینکه ما مهارت و تجربه بالا در بازار داشته باشیم. یعنی سرمایه گذاری در بورس رو به صورت باهوشانه انجام بدیم.

سخن آخر درباره سرمایه گذاری در بورس :

اگر در طول روز زمان کافی نداریم . یا شغلی نداریم . به فکر درآمد ثابت ماهانه از طریق بورس هستیم . یا از طریق وام و قرض سرمایه ورود به بازار بورس رو تهیه کردیم . یا اینکه تحمل زیان نداریم .ریسک پذیر نیستیم . یا اینکه فکر میکنیم بورس مثل قمار هست و با داشتن شانس می تونیم موفق باشیم. به فکر ثروتمند شدن در مدت زمان کوتاهی هستیم ، ورود به بازار بورس اصلا و اصلا برای ما مناسب نیست.

اگر نقطه مقابل تمام ویژگی های بالا هستیم. میتونیم با صبر و بردباری و داشتن دانش و اطلاعات کافی و دقیق و به روز درباره بازار سهام و بورس شویم . می توانیم با استفاده از تجربه و مشاوره افراد ماهر وارد بازار بورس و سهام بشیم . برای رسیدن به اهداف خودمون موفق و موفقیت تلاش کنیم

فلسفه سرمایه گذاری در بورس و بازار سرمایه چیست؟

سرمایه گذاری در بورس و بازار سرمایه :

اگر شما توانایی درک مسائل اقتصادی را داشته باشید لزوما به این معنی نیست که بدانید در بازار سرمایه (بورس) چه اتفاقاتی خواهد افتاد و چه زمانی در آن سرمایه گذاری کنید. وارن بافت می‌گوید: بین عملکرد اقتصاد و بازارهای سهام رابطه سرمایه بازار سهام مستقیمی وجود دارد.

در اصل، این موضوع مطرح است متخصصان اقتصادی می‌توانند پیش‌بینی‌های دقیقی در مورد اقتصاد و آینده آن انجام دهند؛ ولی این موضوع قطعا به این معنی نیست که از طریق این پیش‌بینی شما بتوانید سبد سهام خود را مدیریت نمایید. در حقیقت، تحلیلی که توسط Ned Davis انجام شده است نشان می‌دهد که ارتباط بین تولید ناخالص داخلی (GDP) و شاخص‌های کلی بازار سرمایه نسبتاً کم است. اگرچه بسیاری کارشناسان شاخص های بورس را به عنوان “پیش بینی ‌کننده” مناسب اقتصادی برمی‌شمارند .به گفته ند دیویس ، این نشان می‌دهد که بازار سهام به احتمال زیاد در جهت مخالف تولید ناخالص داخلی حرکت می‌کند.

بورس اوراق بهادار به محلی اطلاق می‌شود که در آن فعالیت‌های منظم خرید، فروش و انتشار سهام شرکت‌های دارای سهام عمومی صورت می‌گیرد. این فعالیت‌های مالی ممکن است از طریق مبادلات توسط یک نهاد رسمی (دولتی) و یا بازارهای خارج از بورس (OTC) انجام بپذیرد، که تحت مجموعه مشخصی از مقررات فعالیت می‌کنند. در یک کشور یا یک منطقه می‌تواند چندین مکان مبادلات سهام وجود داشته باشد که امکان انجام معاملات در سهام و سایر اوراق بهادار را فراهم کند.

درک بورس و سرمایه گذاری در آن:

در حالی که امروز تقریباً همه چیز را بصورت آنلاین می‌توانید خریداری کنید، معمولاً برای هر کالایی بازار مشخصی وجود دارد. به عنوان مثال، مردم برای خرید گل و گیاه و درختان به بازار گل می‌روند ، برای خرید چوب و سایر مواد لازم برای مبلمان و بازسازی منزل، به نجاری مراجعه می‌کنند و برای تهیه مواد غذایی معمولی خود به فروشگاه‌های زنجیره‌ای و سوپرمارکت‌ها می‌روند. چنین بازارهای اختصاصی به عنوان محلی عمل می کنند که خریداران و فروشندگان متعددی در آن ملاقات ، تعامل و معامله می کنند. از آنجا که تعداد فروشندگان در بازارهای محلی (فیزیکی) بسیار زیاد است، خریداران از قیمت مناسب کالاها اطمینان دارند. به عنوان مثال، اگر در کل شهر فقط یک فروشنده گل و گیاه وجود داشته باشد، او این آزادی را دارد که هر قیمتی را که بخواهد روی کالاهای خود بگذارد؛ زیرا خریداران دیگر جایی برای خرید کالای مشابه را نخواهند داشت. اگر تعداد فروشندگان گل و گیاه در یک بازار مشترک زیاد باشد، فروشندگان آن مجبور هستند برای جذب خریداران با یکدیگر رقابت کنند.

بنابراین بورس اوراق بهادار همان بازار مشخص برای تجارت انواع اوراق بهادار در یک محیط کنترل شده، ایمن و مدیریت شده است. از آنجا که در بازار سهام صدها هزار نفر از فعالان بازار که مایل به خرید و فروش سهام هستند، جمع می‌شوند، شیوه های قیمت گذاری عادلانه و شفافیت در معاملات تضمین شده است. دقیقا مشابه بازارهای محلی در اینجا نیز به علت وجود خریداران و فروشندگان متعدد، رقابت شدیدی بین آن‌ها برقرار است.

بورس‌های اوراق بهادار به عنوان مؤسسات انتفاعی فعالیت می‌کنند. منبع اصلی درآمد این بورس‌ها مبالغ حاصل از هزینه معاملاتی است که به صورت غیرمستقیم از مشتریان کارگزاری‌ها دریافت می‌کنند که برای انجام هر معامله صورت می‌پذیرد.

بازار بورس چگونه کار می‌کند؟

به طور خلاصه، بورس اوراق بهادار محیطی امن و تنظیم شده را فراهم می‌کند که در آن فعالان بازار می‌توانند با اطمینان با ریسک نزدیک به صفر، سهام و سایر اوراق ارزشمند مالی واجد شرایط را معامله و در آن سرمایه گذاری کنند. بازار سهام با رعایت قوانین تعریف شده مطابق دستورالعمل بیان شده، به عنوان بازارهای اصلی و بازارهای ثانویه عمل می‌کنند. در واقع بورس اوراق بهادار به عنوان یک بازار اصلی، به شرکت‌ها این امکان را می‌دهد که سهام خود را برای اولین بار از طریق فرآیند عرضه ‌های اولیه عمومی (IPO) برای عموم مردم صادر کنند و به فروش برسانند. این فعالیت به شرکت‌ها کمک می کند تا سرمایه‌های لازم را از سرمایه‌گذاران جمع کنند. در اصل بدین معنی است که یک شرکت تقسیم به تعدادی سهام مشخص (مثلاً 20 میلیون سهم) می‌شود و بخشی از آن سهام (مثلاً 5 میلیون سهم) را با قیمتی (مثلاً 1000 ریال برای هر سهم) به عموم مردم می‌فروشد.

برای تسهیل این فرآیند، یک شرکت به بازاری نیاز دارد که بتواند این سهام را بفروشد. این بازار توسط سازمان بورس اوراق بهادار فراهم می‌شود. اگر همه چیز طبق برنامه‌ها پیش برود، آن شرکت با موفقیت 5 میلیون سهم را با قیمت 1000 ریال برای هر سهم به فروش می‌رساند و 5 میلیارد ریال بودجه جمع می‌کند؛ بنابراین افرادی که موفق به خرید سهام شرکت مورد نظر شده‌اند، برای کسب سود مورد نظرشان در انتظار افزایش قیمت سهام و هر گونه درآمد احتمالی در قالب پرداخت سود سهام می‌مانند. همچنین کارگزاران بازار سرمایه به عنوان تسهیل‌کننده این روند برای جمع‌آوری سرمایه مورد نظر عمل می‌کنند و هزینه خدمات خود را از این شرکت‌ها و سهام‌داران (شرکای شرکت) دریافت می‌کنند.

سازمان بورس اوراق بهادار مسئولیت اطمینان از شفافیت قیمت، نقدینگی، کشف قیمت و معاملات منصفانه در چنین فعالیت‌های تجاری را بر عهده دارد. از آنجا که تقریباً همه بازارهای بزرگ بورس در سراسر جهان اکنون بصورت الکترونیکی فعالیت می‌کنند، سازمان بورس وظیفه مدیریت، نگهداری و به‌روزرسانی پلتفرم‌های معاملاتی را نیز برعهده دارد که به طور کارآمد سفارشات خرید و فروش از شرکت‌کنندگان مختلف بازار بدون ایجاد مشکل انجام گردد.

سازمان بورس اوراق بهادار همچنین کلیه اخبار، اطلاعیه‌ها و گزارش‌های مالی شرکت‌ها را حفظ می‌کند که معمولاً در وب سایت‌های رسمی آن‌ها قابل دسترسی است. بورس اوراق بهادار همچنین از فعالیت‌های مختلف مرتبط با معامله در سطح شرکت‌ها پشتیبانی می‌کند. به عنوان مثال شرکت‌های سودآور ممکن است با پرداخت سود سهام که معمولاً از بخشی از درآمد شرکت حاصل می‌شود به سرمایه‌گذاران پاداش دهند. بورس تمام این اطلاعات را حفظ می‌کند و ممکن است پردازش آن را تا حدی پشتیبانی کند.

در کنار سرمایه‌گذاران بلندمدت و معامله گران کوتاه مدت، انواع مختلفی از بازیگران مرتبط با بازار سهام وجود دارد. هر کدام نقش منحصر به فردی دارند اما بسیاری از نقش‌ها در هم تنیده هستند و به یکدیگر وابسته‌اند تا بازار بتواند به طور مؤثر اداره شود. کارگزاران بورس اوراق بهادار، مدیران پرتفوی یا سبدگردانان، بانک‌ها و سایر سرمایه گذاران.

انواع رقابت برای سرمایه گذاری در بازار سرمایه (بورس) :

در حالی که بورس‌های انفرادی برای به دست آوردن حداکثر حجم معاملات، مقابل یکدیگر رقابت می‌کنند در دو جبهه با تهدید روبرو هستند.

استخرهای تاریک (Dark Pool):

استخرهای تاریک که بورس خصوصی یا فروم‌هایی برای مبادله اوراق بهادار هستند و در گروه‌های خصوصی فعالیت می‌کنند، چالش‌هایی را برای بازارهای سهام عمومی ایجاد می‌کنند. اعتبار قانونی آن‌ها تابع مقررات محلی است، زیرا شرکت‌کنندگان در هزینه‌های معامله زیاد صرفه‌جویی می‌کنند که این باعث گرایش افراد زیادی به این نوع بازارها می‌شود. البته این نوع بازارها به صورت عمومی متداول نیستند؛ اما پیش‌بینی می‌شود در آینده‌ای نزدیک بسیار متداول‌تر و عمومی تر به رقابت با بازارهای رسمی بورس اوراق بهادار بپردازند.

مشاغل مربوط به بلاکچین:

در پی افزایش محبوبیت بلاک‌چین‌ها در دنیا که از تبادلات رمزنگاری شده استفاده می‌کنند خطری جدی بورس‌های رسمی اوراق بهادار را تهدید می‌کند. چنین مبادلاتی مکانی برای تجارت ارزهای رمزپایه و مشتقات مرتبط با آن طبقه دارایی را شامل می‌شود. اگرچه محبوبیت آن‌ها محدود است؛ اما آن‌ها با اتوماسیون بخش عمده‌ای از کارهای انجام شده توسط فعالان مختلف بورس سهام و ارائه خدمات صفر تا کم هزینه، تهدیدی برای مدل سنتی بورس کالا ایجاد می‌کنند.

اهمیت بازار سهام

بازار سهام یکی از مهم‌ترین مؤلفه های اقتصاد بازار آزاد است. بازار سرمایه این امکان را به شرکت‌ها می‌دهد که با ارائه سهام و اوراق مشارکت سهام، پول جمع کنند. همچنین این اجازه را به آن‌ها می‌دهد تا سرمایه‌گذاران بتوانند از طریق دستاوردهای مالی شرکت‌ها که منجر به کسب سود از سرمایه می‌شود سود کسب کنند و نیز از طریق سود سهام کسب درآمد کنند؛ اگرچه ضرر نیز ممکن است. در حالی که سرمایه‌گذاران حقوقی و مدیران حرفه‌ای کسب و کار به دلیل داشتن دانش بهتر نسبت به سرمایه‌گذاران خرد و همچنین توانایی ریسک پذیری بالاتر از برخی امتیازات برخوردار هستند، بازار سهام تلاش می‌کند تا زمینه بازی کردن را برای افراد عادی نیز فراهم کند.

بورس اوراق بهادار به عنوان سکویی عمل می‌کند که از طریق آن پس‌انداز و سرمایه گذاری افراد به پیشنهادهای سرمایه گذاری مولد منتقل می‌شود که این موضوع می‌تواند در درازمدت به شکل‌گیری سرمایه و رشد اقتصادی کشور کمک می‌کند.

نامه عشقی به معاون سرمایه بازار سهام اول رئیس جمهور | ۸ عامل ریزش و رکود بازار سرمایه معرفی شد

رئیس سازمان بورس در نامه‌ای به معاون اول رئیس جمهور با بررسی شرایط کنونی بازار سهام ۸ چالش عمده و ۶ پیشنهاد برای مدیریت نا اطمینانی ها را اعلام کرد.

به گزارش همشهری آنلاین، رئیس سازمان بورس و اوراق بهادار در نامه‌ای به معاون اول رئیس جمهور با بررسی شرایط کنونی بازار سهام، از ۸ چالش عمده در بازار سرمایه رونمایی کرد.

مجید عشقی، رئیس سازمان بورس و اوراق بهادار در نامه‌ای رسمی خطاب به محمد مخبر، معاون اول رئیس جمهور به واکاوی شرایط کنونی بازار سرمایه در ایران پرداخته است.

در متن نامه ارسالی رئیس سازمان سرمایه بازار سهام بورس و اوراق بهادار به معاون اول رئیس جمهور، چالش‌ها و عوامل نگرانی در بازار سهام در شرایط فعلی در ۸ محور ارائه شده است.

در متن نامه ارسالی از مهمترین چالش‌ها و عوامل ایجادکننده نگرانی‌های بازار سهام در محورهای هشت‌گانه شامل «روند افزایشی نرخ سود بانکی و تاثیر آن بر خروج نقدینگی از بازار»، «کاهش حاشیه سود شرکت‌های ناشی از افزایش نرخ خوراک و حامل‌های انرژی»، «قیمت‌گذاری دستوری محصولات صنایع از قبیل خودرو، شوینده، لاستیک و . »، «انجام معاملات شرکت پالایش و پخش در بورس انرژی»، «نوسان در نرخ ارز و تاثیر آن در افزایش نااطمینانی‌های صنایع برای توسعه فعالیت»، «واگذاری سهام در شرکت‌های خودروسازی»، «اتخاذ تصمیمات برای شرکت‌های صادرات محور بدون درنظرگرفتن منافع کلان اقتصادی» و «قطعی برق در تابستان و گاز در زمستان و آثار منفی آن بر تولیدو بهای تمام شده» نام برده شده است.

در پایان این نامه ۷ صفحه‌ای پیشنهادهایی برای مدیریت نااطمینانی‌ها در بازار سهام نیز در ۶ محور با عنوان «تثبیت نرخ سود بین بانکی در کانال از پیش تعیین شده»، «حذف نرخ‌ هاب اروپایی از فرمول قیمت‌گذاری نرخ خوراک و سوخت گاز»، «حذف قیمت‌گذاری دستوری»، «شفاف شدن روابط مالی فیما بین دولت و بنگاه‌های اقتصادی»، «تعیین تکلیف واگذاری سهام خودروها» و «واریز مابقی تعهدات صندوق توسعه ملی به صندوق تثبیت بازار» ارائه شده است.