الگوی مثلث در بورس چیست؟
الگوی مثلث از جمله الگوهای ادامه دهنده هستند. این نوع از الگوها نشان می‌دهند که روندهای خنثی طی فعالیت قیمت، یک توقف مقطعی قیمت است و پس از طی این روند، مجددأ در همان جهت پیشین به حرکت خود ادامه می‌دهند.
از دیگر ویژگی الگوهای ادامه‌دهنده میتوان به این نکته اشاره کرد که در رده الگوهای کوتاه‌مدت یا میان‌مدت قرار دارند و به این ترتیب در دوره زمانی کوتاه‌تری ساخته می‌شوند.
انواع الگوهای مثلثی
انوع الگوهای مثلثی که در گروه الگوهای ادامه‌دهنده قرار دارند، به شرح زیر است:
هر کدام از مثلث‌ها، شکل متفاوت خود را دارند و بالطبع نوع پیش‌بینی در هر یک متفاوت است.
۱- الگوهای مثلث متقارن
الگوی مثلث متقارن، از جمله الگوهای اصلاحی به شمار می‌آید که شامل ۵ موج است و پس از اتمام موج پنجم، انتظار ادامه روند و یا پایان اصلاح را خواهیم داشت.
زمانی که خریداران و یا فروشندگان یک سهم، قدرت کافی در شکل‌گیری یک روند مشخص را نداشته باشند؛ مثلثی مانند مثلث متساوی‌الساقین شکل می‌گیرد که شیب قیمت‌های سقف و کف در آن، به سمت یک نقطه همگرا می‌شوند. به این ترتیب، این الگو شکل خواهد گرفت.
در واقع، زمانی که خریداران و فروشندگان درهدایت قیمت به سمت خودشان ناتوان باشند، دو خط متصور در الگوی مورد بررسی، به یکدیگر نزدیک می‌شوند و بازار را به حرکت ناگهانی که قابل تشخیص نیست، نزدیک می‌کند. این روند آن‌قدر ادامه می‌یابد که یکی از طرفین بازار (خریدار یا فروشنده) تسلیم شود.
در تحلیل تکنیکال، زمانی می‌توانیم از الگوی مثلث متقارن، سیگنال خرید و یا فروش دریافت کنیم که خط بالا و خط پایین مثلث که در واقع به نوعی بیان‌کننده خط مقاومت و حمایت هستند، به وسیله یک کندل شکسته شود و در ادامه، کندل دیگری نیز روند آن را تأیید نماید.
به این ترتیب که، اگر مثلث متقارن در ادامه روند صعودی تشکیل شود، احتمال صعودی شدن قیمت و خروج قیمت از سطح مقاومت بیشتر خواهد بود. اما اگر، این الگو در ادامه یک روند نزولی تشکیل شود، احتمال ریزش بیشتر قیمت و خروج قیمت از سطح حمایت افزایش خواهد یافت.
در نهایت برای رسم هر ضلع این مثلث، در نظر گرفتن حداقل ۲ نقطه ضروری است.
۲- الگوهای مثلث افزایشی
الگوی مثلث افزایشی و یا صعودی، یکی از حالت‌های مختلف الگوهای مثلث متقارن محسوب میشود ولی از لحاظ پیش‌بینی تفاوت‌هایی با الگوی متقارن دارد. معمولأ مثلث‌های افزایشی در روندهای صعودی ظاهر می‌شوند و به عنوان الگوهای ادامه‌دهنده عمل می‌کنند ولی گاهی اوقات به عنوان الگوهای تشکیل‌دهنده کف نیز عمل می‌کنند.
زمانی که خریداران قدرت کافی برای عبور از سطح مقاومتی نداشته باشند و نتوانند در سطح مشخصی سفارش‌گذاری کنند، خط قیمت را به سمت بالا هدایت خواهند کرد. در چنین شرایطی، مثلثی مانند مثلث قایم‌الزاویه از برخورد خط روند افقی (خط بالا) با خط روند صعودی (پایین) شکل می‌گیرد که در این نوع مثلث، شکست معمولأ از قسمت ضلع افقی (بالا) اتفاق می‌افتد و روند صعودی با این شکست، ادامه‌دار خواهد بود.
در واقع، خریداران به تدریج قدرتمند می‌شوند چرا که قیمت کف، روی خط روند صعودی قرار دارد و آن قدر به سطح مقاومت فشار وارد می‌کند تا در نهایت، از خط مقاومت عبور کند و آن را بشکند. به این ترتیب، روند صعودی ادامه خواهد یافت.
در تحلیل تکنیکال زمانی می‌توانیم از الگوی مثلث افزایشی، سیگنال خرید و فروش دریافت کنیم که قیمت‌ها در محدوده بین یک سطح مقاومت افقی (بالایی) و یک خط حمایت صعودی (پایینی) در نوسان باشد و در ادامه، روندی صعودی و یا نزولی (به ندرت) الگوی مثلث کاهشی شکل بگیرد. در چنین شرایطی، حجم معاملات به طور چشمگیری افزایش می‌یابد و این حرکت برگشتی به خط حمایت بعد از شکست غیرمعمول نیست و با حجم معامله کمی انجام می‌پذیرد.
در این الگو، این نکته را باید در نظر بگیرید که به طور معمول خریداران موفق می‌شوند و مقاومت را در هم می‌شکنند. البته برای رسیدن به این موفقیت، باید سفارش خرید خود را بالای خط مقاومت قرار دهید.
۳- الگوهای مثلث کاهشی
الگوی مثلث کاهشی و یا نزولی، یکی دیگر از حالت‌های مختلف الگوهای مثلث متقارن محسوب میشود ولی از لحاظ پیش‌بینی تفاوت‌هایی با الگوی متقارن دارد. معمولأ مثلث‌های کاهشی در روندهای کاهشی ظاهر می‌شوند و به عنوان الگوهای ادامه‌دهنده عمل می‌کنند. البته گاهی اوقات به عنوان الگوهای تشکیل‌دهنده سقف نیز عمل می‌کنند.
زمانی که فروشندگان به صورت تدریجی قدرت را از خریداران می‌گیرند و بازار را در دست می‌گیرند، قیمت به آهستگی کاهش می‌یابد. در چنین شرایطی، مثلثی مانند مثلث قایم‌الزاویه از برخورد خط روند نزولی (بالا) و خط روند افقی (پایین) شکل می‌گیرد که شکست معمولأ از (پایین) اتفاق می‌افتد و روند نزولی با این شکست ادامه‌دار خواهد بود.
در واقع فروشندگان به تدریج قدرتمند می‌شوند، چرا که قیمت سقف، روی خط نزولی قرار دارد و آن‌قدر به خط حمایتی توسط فروشندگان فشار فروش وارد میشود تا در نهایت از خط حمایت عبور کند و آن را بشکند. به این ترتیب، روند نزولی قیمت ادامه خواهد یافت.
در تحلیل تکنیکال زمانی می‌توانیم از الگوی مثلث کاهشی، سیگنال خرید و فروش دریافت کنیم که قیمت‌ها در محدوده بین یک سطح حمایت افقی (پایینی) و یک خط مقاومت نزولی (بالایی) در نوسان باشد و در ادامه، روند نزولی و یا صعودی (به ندرت) شکل بگیرد. در چنین شرایطی حجم معاملات به طور چشمگیری افزایش می‌یابد.
۴- الگوهای مثلث انبساطی (پهن شونده)
الگوی مثلث انبساطی یک نوع غیرمعمول و کمیاب از الگوهای مثلثی است که به شکل مثلث واژگون است که خطوط روند آن از یکدیگر فاصله می‌گیرند و شکلی مانند مثلث در حال توسعه و منبسط را به خود می‌گیرد.
از جمله علت‌های مهم تشکیل این نوع از الگوی مثلثی، تمایل بیش از حد خریداران به خرید سهم است که موجب ایجاد سقف قوی در بازار میشود.
حجم معاملات در این الگو، به این ترتیب است که:
با افزایش قیمت و نزدیک شدن به رأس مثلث، حجم معاملات افزایش خواهد یافت. چنین شرایطی این سیگنال را به ما می‌دهد که بازار غیر قابل کنترل و احساساتی است.
الگوی مثلث کاهشی کاردانو را به کجا خواهد برد؟
الگوی شکل گرفته در نمودار کاردانو الگوی مثلث کاهشی‌ای است که باعث اختلاف نظر میان تحلیل‌گران شده است. عده‌ای عقیده دارند که قیمت با ثبت کف‌های یکسان در سطح افقی ۴۳ سنت نشان از محدوده تقاضا داشته و همچنین قیمت با ثبت سقف‌های پایین‌تر احتمال بریک‌اوت را بیشتر کرده است. از این رو دیدگاه بازگشت قیمت از این ناحیه را دارند. از سوی دیگر عده‌ای دیگر از تحلیل‌گران به روند قبلی قیمت اشاره داشته و با توجه به نزولی بودن آن و ادامه دهنده بودن الگوی مثلث، این الگو را الگوی نزولی برمی‌شمارند. قرار داشتن قیمت در زیر خطوط میانگین متحرک ۵۰ و ۲۰۰ روزه نیز بر این احتمال افزوده و دید نزولی را قوی تر می کند. حال با توجه به توضیحات گفته شده باید در انتظار شکست قیمت ماند و پس از آن با روند جدید قیمت در جهت شکست همراه شد.
الگو مثلث ادامه دهنده
در بازارهای مالی ابزارهای مختلفی در اختیار کاربران قرار دارد که می توانند از آنها برای بررسی و رصد بازار استفاده کنند. در این بازارها یکی از مهم ترین ابزارهای تحلیل موقعیت انواع سهام، تحلیل تکنیکال است. برای معامله الگوی مثلث کاهشی گران آشنایی با ابزارهای مرتبط در تحلیل تکنیکال جهت مشخص کردن نقاط دقیق ورود و خروج، اهمیت خاصی دارد. الگوهای مثلثی یا Triangle Patterns یکی از این ابزارهای تحلیل تکنیکال رایج می باشند. الگوهای مثلثی به دلیل کمک کردن به تداوم بازار صعودی یا نزولی، از اهمیت بالایی برخوردار هستند. معامله گران می توانند به کمک این الگوها معکوس شدن بازار را تشخیص دهند. در این مقاله قصد داریم به بررسی الگو مثلث ادامه دهنده و مقایسه این الگو با الگوی مثلث برگشتی بپردازیم.
الگوی مثلث ادامه دهنده
الگوی مثلثی یک الگوی نموداری است که توقف در روند غالب را نشان می دهد. الگوی مثلث ادامه دهنده، شامل الگوی مثلث افزایشی (صعودی)، مثلث کاهشی (نزولی) و مثلث متقارن می باشد. الگو مثلث ادامه دهنده در تحلیل تکنیکال نشان دهنده این هستند که روندهای خنثی در طی فعالیت های قیمت، تنها یک توقف مقطعی قیمت می باشند و پس از آن روند، آنها به حرکت خود در همان مسیر پیشین ادامه خواهند داد. در ادامه انواع الگوهای ادامه دهنده در تحلیل تکنیکال را بررسی خواهیم کرد.
انواع الگوهای ادامه دهنده در تحلیل تکنیکال
الگوی مثلث افزایشی (صعودی)، مثلث کاهشی (نزولی) و مثلث متقارن از انواع الگوهای ادامه دهنده در تحلیل تکنیکال هستند که در ادامه به معرفی و بررسی هر کدام از آنها می پردازیم.
الگوی مثلث ادامه دهنده متقارن در تحلیل تکنیکال
این الگو دارای دو ضلع با شیب برعکس ولی متقارن می باشد و همچنین فاقد ضلع افقی است. اگر چه الگوی مثلث متقارن از جمله الگوهای ادامه دهنده در تحلیل تکنیکال می باشد اما احتمال شکست ضلع بالا و پایین در این الگو نیز وجود دارد. البته امکان اظهار نظر موثر تا زمانی که شکست انجام نپذیرد، وجود ندارد. در این الگو نیز انتظار می رود که مشابه مثلث افزایشی یا کاهشی، شکست ضلع در سمت خود روند صورت بگیرد. الگوی مثلث متقارن هنگامی ایجاد می شود که فروشندگان و خریداران تشخیص روند را نداشته باشند و در نهایت الگو مثلث ادامه دهنده تشکیل می شود.
در اغلب مواقع، مثلث متقارن یک نوع الگوی ادامه دهنده است. الگو مثلث متقارن در مسیر موجود به شکل یک توقف می باشد که پس از آن، مجددا روند از سر گرفته می شود. در روند صعودی انتظار می رود که این الگو پس از مکث ایجاد شود و ادامه روند نیز صعودی باشد. در صورتی الگوی مثلث کاهشی که روند نزولی باشد، انتظار می رود که پس از توقف نیز شاهد روند نزولی باشیم. همچنین حداقل به 4 نقطه برای رسم این مثلث نیاز است. از آن جایی که وجود دو نقطه برای رسم هر خط روند ضروری می باشد، بنابراین برای رسم دو خط همگرا باید هر کدام از خط ها حداقل دو نقطه از خط روند را لمس کنند.
در واقع می توان گفت الگوی مثلث ادامه دهنده، ترکیب جذابی از زمان و قیمت می باشد. دو خط نزدیک شونده، بیانگر محدوده قیمت الگو می باشد و می توان از قبل فهمید که الگو در چه نقطه ای به پایان می رسد و در روندهای صعودی با شکستن خط روند بالایی مجدداً به روند پیشین باز می گردد. همچنین برای تشخیص وقوع این رخداد الگوی مثلث کاهشی می توان عرض این الگو را اندازه گیری کرد. زمانی الگو مثلث ادامه دهنده متقارن بی اعتبار است که قیمت به یک پنجم نقطه پایانی مثلث نزدیک شود، در حالی که خطی الگوی مثلث کاهشی شکسته نشده است. به این ترتیب نمی توان از الگو مثلث ادامه دهنده متقارن سیگنالی دریافت کرد.
چه زمانی می توان از الگو مثلث ادامه دهنده متقارن سیگنال دریافت کرد؟
فقط در صورتی می توان از الگو مثلث ادامه دهنده متقارن سیگنال دریافت کرد که یکی از خطوط بالا یا پایین مثلث که به صورت خط حمایتی یا خط مقاومت هستند، توسط کندل ها شکسته الگوی مثلث کاهشی شوند و پس از آن یک کندل دیگر نیز آن را تایید کند.
الگوی مثلث ادامه دهنده افزایشی در تحلیل تکنیکال
زمانی الگو مثلث ادامه دهنده افزایشی تشکیل می شود که یک خط حمایتی روندی در قست پایین نمودار و یک خط مقاومتی افقی در بالا نمودار شکل بگیرد. در واقع می توان گفت این الگو زمانی شکل می گیرد که خریداران برای عبور از سطح مقاومتی، توانایی کافی ندارند و همچنین خریداران نیز نمی توانند سفارش گذاری از سطح معین را انجام دهند اما قیمت را به مرور زمان به جهت بالا هدایت می کنند. الگوی الگوی مثلث کاهشی مثلث افزایشی به مثلث صعودی در بورس نیز معروف است.
همان طور که می توان در عکس بالا مشاهده کرد، در الگو مثلث افزایشی در کاربرد تحلیل تکنیکال، خریداران نمی توانند از خط مقاومت عبور کنند اما همچنان کف های شکل گرفته نسبت به کف های پیشین، کوتاه تر هستند و در نهایت نیز خریداران می توانند خط مقاومتی را بشکنند و یا حتی می توانند روند صعودی را ادامه دهند. در واقع می توان گفت که خریداران در این الگو به مرور زمان قدرتمند می شوند. به این صورت که قیمت کف، بر روی خط روند صعودی قرار دارد و با فشار وارد کردن به سطح مقاومت، در نهایت خریداران می توانند از خط مقاومت عبور نمایند.
در صورتی که افراد تجربه لازم در رابطه با تحلیل تکنیکال و سرمایه گذاری در بازار بورس را داشته باشند، این را می دانند که در انواع بازارهای مالی از لحاظ علم تکنیکال هیچ چیزی 100 درصدی نیست و مطابق تصویر زیر این احتمال نیز وجود دارد که خط مقاومتی به قدری قوی باشد که امکان شکستن آن توسط خریداران و عبور از خط مقاومت وجود نداشته باشد.
الگوی مثلث ادامه دهنده کاهشی در تحلیل تکنیکال
در الگو مثلث ادامه دهنده کاهشی که به الگوی نزولی هم معروف است، مثلث خط روند مقاومتی در بالای نمودار و خط افقی حمایتی در پایین نمودار تشکیل می گردد. الگوی مثلث کاهشی بیانگر این است که قیمت با سرعت کمی در حال نزول است و فروشندگان به مرور زمان نبض قدرت بازار را در دست می گیرند. همچنین می توانند خط حمایت را در بیشتر وقت ها بشکنند و بازار نزولی می شود. از آن جایی که در بازار بورس و سرمایه گذاری و همچنین تحلیل های بازارهای مالی هیچ چیز 100 درصدی نیست، بنابراین ممکن است گاهی هم خط مقاومت به قدری قوی باشد که قیمت پس از برخورد به آن، به سرعت برگردد و شروع به صعود کند.
معمولا الگوهای مثلث جزئی از الگوهای ادامه دهنده هستند اما در برخی مواقع نیز مانند الگوهای برگشتی عمل می کنند. الگو مثلث ادامه دهنده این را نشان می دهد که در طی فعالیت‌های قیمتی، روندهای خنثی چیزی به جز یک توقف مقطعی قیمت نیستند و بعد از آن روند به حرکت خود در همان مسیر پیشین ادامه می دهد. به این ترتیب بین این نوع الگو با سایر الگوهای برگشتی وجه تمایز ویژه ای ایجاد شده است. طول دوره زمانی نیز یکی دیگر از وجه تمایز های الگوهای برگشتی با سایر انواع الگو مثلث ادامه دهنده می باشد. به این ترتیب که الگوهای ادامه دهنده در زمان کوتاهی ایجاد می شود در حالی که الگوهای برگشتی اغلب در مدت زمان طولانی تری شکل می گیرند. به طور کلی می توان گفت عموما الگوهای ادامه دهنده در رده الگوهای میان مدت و یا کوتاه مدت طبقه بندی می گردند.
اهمیت حجم معاملات در الگوی مثلث ادامه دهنده
همزمان با نوسان قیمت در این الگو و نزدیک شدن به راس آن، حجم معاملات کاهش پیدا می کند. در زمان تکمیل الگو، یعنی همزمان با نفوذ دامنه قیمت در مسیر خط روند، به صورت قابل ملاحظه ای حجم معاملات افزایش الگوی مثلث کاهشی می یابد. حرکت برگشتی همراه با حجم معاملات کمتر (سبک تر) و اغلب با فعالیت بیشتر نرخ قیمت در هنگام شروع ادامه مسیر روند صورت می گیرد. در رابطه با حجم معاملات می‌بایستی به دو نکته مهم دیگر نیز توجه کرد. در الگوهای برگشتی حجم معاملات در حرکات صعودی، در برابر حرکات نزولی نقش ویژه تری دارد. به همین دلیل در همه انواع الگوهای تثبیتی بازار، افزایش حجم برای از سرگیری یک روند صعودی از ضروریات است.
نکته ویژه و مهم بعدی در رابطه با حجم معاملات این است که اگر چه در طول دوران شکل گیری الگو مثلث ادامه دهنده، میزان و مقدار حجم معاملات کاهش می یابد اما اغلب می توان از طریق بررسی دقیق حجم معاملات به این نتیجه رسید که آیا در هنگام حرکات افزایشی قیمت در بازار، حجم معاملات سنگین تر است و یا در هنگام حرکات کاهشی قیمت؟ برای مثال احتمال دارد که در یک روند افزایشی و در زمان صعود قیمت، نسبت به شرایط نزول قیمت، معاملات سنگین تری انجام پذیرد.
الگوهای ادامه دهنده-انواع الگوی مثلث
مثلث متقارن در بیشتر مواقع یک الگوی ادامه دهنده می باشد.این الگو به صورت یک توقف در روند موجود محسوب میشود که پس از آن روند دوباره از سرگرفته میشود.
برای رسم این مثلث حداقل به 4 نقطه بازگشتی نیاز داریم ولی بسیاری از مثلث ها 6 پیوت را در برمیگیرند.(برای رسم هر خط روند ما احتیاج به دو نقطه داریم بنابراین برای رسم دو خط همگرا لازم است به 4 نقطه نیاز داریم.)
آنالیز زمانی الگوی مثلث:
زمان شکست در حد فاصله بین دو سوم الی سه چهارم از اندازه افقی الگو مثلث،قیمت بایستی الگو را بشکند و هم جهت با روند قبلی شروع به حرکت کند.اگر قیمت از سه چهارم زمان کل گذشت وشکست رخ نداد ،اخطاریست مبنی بر اینکه الگو در حال از دست دادن پتانسیلش میباشد و میتوان انتظار داشت که قیمت ها به نوسان ادامه داده و از نقطه راس فراتر روند.با اندازه گیری عرض الگو نیز میتوان زمان شکست الگو را پیش بینی نمود.
آنالیز حجمی الگوی مثلث:
حجم معاملات همزمان با نوسان قیمت در مثلث و نزدیک شدن به راس کاهش باید.
زمانی که الگو تکمیل می شود،با نفوذ قیمت در خط روند،حجم معاملات بایستی به طور قابل ملاحظه ای افزایش یابد.
الگوی مثلث افزایشی
الگو مثلث افزایشی در میانه موج صعودی به عنوان دوره استراحت قیمت ایجاد میشود.
الگو مثلث افزایشی از یک مقاومت بالایی و یک خط روند صعودی تشکیل شده است.با شکسته شدن مقاومت بالایی،موج صعودی قبل از مثلث ،ادامه می یلبد.
الگوی مثلث کاهشی
الگو مثلث کاهشی در میانه موج نزولی به عنوان دوره استراحت قیمت ایجاد میشود.
الگو مثلث کاهشی از یک حمایت پایینی و یک خط روند نزولی تشکیل شده است.
با شکسته شدن حماییت پایینی،موج نزولی قبل از مثلث ادامه می یابد.
امیدوارم این مقاله برای شما مفید واقع شده باشد.
راستی! برای دریافت مطالب جدید در کانال تلگرام یا پیج اینستاگرام عضو شوید.
الگوی مثلث کاهشی کاردانو را به کجا خواهد برد؟
الگوی شکل گرفته در نمودار کاردانو الگوی مثلث کاهشی‌ای است که باعث اختلاف نظر میان تحلیل‌گران شده است. عده‌ای عقیده دارند که قیمت با ثبت کف‌های یکسان در سطح افقی ۴۳ سنت نشان از محدوده تقاضا داشته و همچنین قیمت با ثبت سقف‌های پایین‌تر احتمال بریک‌اوت را بیشتر الگوی مثلث کاهشی کرده است. از این رو دیدگاه بازگشت قیمت از این ناحیه را دارند. از سوی دیگر عده‌ای دیگر از تحلیل‌گران به روند قبلی قیمت اشاره داشته و با توجه به نزولی بودن آن و ادامه دهنده بودن الگوی مثلث، این الگو را الگوی نزولی برمی‌شمارند. قرار داشتن قیمت در زیر خطوط میانگین متحرک ۵۰ و ۲۰۰ روزه نیز بر این احتمال افزوده و دید نزولی را قوی تر می کند. حال با توجه به توضیحات گفته شده باید در انتظار شکست قیمت ماند و پس از آن با روند جدید قیمت در جهت شکست همراه شد.
دیدگاه شما